Le avventure del nostro medico di bordo non sono finite: Gulliver decide di imbarcarsi ancora per vivere nuove e meravigliose imprese. In viaggio verso le Indie Orientali e fortunosamente scampato ai pirati, approda nella terra popolata dagli Houyhnhnms, cavalli dotati di raziocinio, e dai loro servitori, gli Yahoo, che sono esseri umani nell’aspetto ma abbruttiti nel corpo e nello spirito. Il nostro eroe cerca invano di prendere le distanze dagli Yahoo per farsi accogliere dagli intelligentissimi Houyhnhnms, i quali però vedendo in lui una pericolosa natura umana temono diventi un bruto e, non fidandosi di lui, lo esiliano.